Павел Аникин, основной специалист ЗАО «Руфаудит», член РКА, сертифицированный бухгалтер-практик (САP)
Одно из фундаментальных отличий западных стандартов денежной [advert=80]отчетности[/advert] от русских содержится в применении теории временной цене денег. Это указывает, что в балансе необходимо отражать не номинальную, а дисконтированную цена будущих платежей.
Разглядим технические нюансы учета таких операций.
Теория временной цене денег гласит, что деньги с течением времени теряют собственную сокровище. Разъясняется это двумя главными факторами: возможностью и инфляцией приобретать доход от применения денежных средств. Так, в случае если у компании имеется право взять либо обязанность выплатить определенную финансовую сумму в будущем, то текущая цена для того чтобы актива либо обязательства не равна его номинальной величине.
Дабы отразить подобный элемент отчетности в балансе, необходимо продисконтировать номинальную величину будущего платежа, другими словами отыскать его текущую цена. Дисконтированная цена есть одним из базисов оценок в МСФО.
Сходу оговоримся, что она употребляется для отражения в балансе обязательств и активов со сроком погашения более 12 месяцев по окончании отчетной даты. В кратковременном периоде влияние времени на цена денег рассматривается как несущественное и не учитывается.
Порядок дисконтирования
Текущая цена единичного платежа рассчитывается по следующей формуле:
PV = FV : (1 + i)n,
где: PV – текущая цена платежа, FV– будущая цена платежа (номинальная сумма финансовой выплаты), i – ставка дисконтирования [1.], n – количество периодов, через которое ожидается поступление (выплата) денежных средств.
Пример 1
31 декабря 2005 года компания получает беспроцентный вексель номиналом 1000 руб. по текущей цене. Вычислим текущую цена суммы в 1000 руб., которая будет взята через 2 года (допустим, ставка дисконтирования равна 10%):
PV = 1000 руб. : 1,12 ? 826 руб.
Эта величина и будет отражена в учете. На дату приобретения будет сделана следующая проводка:
Дебет «Векселя к получению» – 1000 руб. Кредит «Финансовые средства» – 826 руб. Кредит «Скидка по векселям» – 174 руб.
В балансе вексель будет отражен по текущей цене, другими словами номинал за вычетом скидки:
Векселя к получению (номинал) – 1000
Скидки по векселям – (174)
Векселя к получению – 826
Отличие между суммой уплаченных денежных средств и номиналом векселя (скидка) представляет собой процентный доход от размещения денежных средств. Он будет признан в последующие периоды.
————————финиш примера———————-
Преобразуем прошлую формулу:
PV = FV : (1 + i)n = FV x PVF,
где PVF = 1 : (1 + i)n – фактор дисконтирования для единичного платежа.
Фактор дисконтирования определяется расчетным методом, но возможно забрать уже посчитанное его значение из особых таблиц[2.] . В отечественном примере фактор равен 0,82645 (1: (1+0,1)2), другими словами текущая цена возможно вычислена как произведение номинала векселя на фактор дисконтирования:
PV = 1000 руб. х 0,82645 = 826 руб.
В случае если производится серия платежей, то в общем случае для каждого из них нужно будет применять формулу 1. Но расчет возможно упростить, в случае если речь заходит о серии равновеликих платежей через однообразные промежутки времени. Такие последовательности именуются аннуитетами. Тогда формула расчета текущей цене примет следующий вид:
PVA = FV x 1 : (1 + i) + FV x 1 : (1 + i)2 + … + FV x 1 : (1 + i)n,
где: PVA – текущая цена платежа, FV– будущая цена единичного платежа для данного аннуитета, i – ставка дисконтирования, n – количество периодов, за каковые производятся выплаты либо ожидаются поступления денежных средств.
